全面實施個人養老金制度對于積極應對人口老齡化具有重要戰略意義，有利于通過個人養老金融投資和儲備提高養老保障水平，促進養老事業高質量發展。積極發展科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融，加強對重大戰略、重點領域、薄弱環節的優質金融服務。

養老金融是綜合運用信貸、保險、債券（債券行業分析報告）、股權、理財等金融工具，滿足社會成員的多樣化養老需求，服務銀發經濟發展的一系列金融活動總和，包括養老金管理、銀發經濟融資與風險管理、養老金融產品和服務及老年群體金融權益保障等。發展養老金融是促進中國特色金融和養老事業高質量發展良性循環的關鍵著力點，需加快建立完善養老金融體系，全力做好養老金融大文章。

實施個人養老金制度的目的，就是通過政策引導，鼓勵具備條件的人員在年輕時進行養老儲備，并通過市場化運營的方式實現積累資金的保值增值，在基本養老保險和企業、職業年金的基礎上再增加一份積累，為老年生活再添一份保障。個人養老金的運營管理由三個階段構成：一是繳費階段，二是投資階段，三是領取階段。在繳費階段，目前個人養老金繳費上限是每人每年12000元。

在投資階段，參加人在符合規定的范圍內自主決定個人養老金的投資計劃，包括具體的投資產品、投資金額等。在領取階段，可以按月、分次或一次性領取個人養老金。這三個階段的稅收安排采取“EET模式”，即繳費可從稅前所得扣除，投資收益暫不征收個人所得稅，領取時個人養老金單獨按照3%的稅率計算繳納個人所得稅。

從國際養老金發展實踐看，養老金改革與稅制改革、金融改革互聯互通。自2024年12月15日起，個人養老金制度全面實施，稅收優惠政策的實施范圍從先行城市（地區）同步擴大到全國。下一步，需落實落細稅收優惠政策，充分發揮政策激勵作用。