冬至陽生，希望往往在寒意中孕育。對于經歷了2023年前高、中低、后穩行情的房地產行業，2024年將是個極重要的年份。作為一個體量仍將持續保持在十多萬億元以上規模的行業，房地產行業對整個經濟的重要性不言而喻。對房地產行業在新的一年企穩的信心，正來自對整體經濟發展形勢的預期。

在去年下半年出臺的一系列政策作用下，2024年房地產行業的格局走向將更加清晰。預期提升不能僅靠短期政策，更重要的是靠中長期經濟的可持續發展。在穩經濟的大背景下，在城中村改造等“三大工程”全面推進建設的情況下，住房供應結構將發生重大改變。在行業的新規則和新模式的探索下，不僅關于土地、投資、產品、銷售（銷售行業分析報告）等各方面的政策發生了逆轉，一個和過去完全不同的行業全景圖正在展開，2024年房地產將正式開啟“下半場”的競爭新格局。
經過地產行業多年以來的發展，當前一二線城市核心區域的優質地塊已經相對稀缺。隨著城市化進程不斷推進，大量置業者及租房者的居住意愿卻逐漸回歸城市核心區，由此形成了一二線城市住房供需錯配的矛盾。

在如此供需關系背景下，通過城中村改造，可以高效盤活城市核心區的土地，重新釋放供應。同時，通過住宅區周邊公共設施的提質升級、城市界面的提升等手段，就能夠滿足居民和開發商等多方需求。因此，城中村改造不僅可以調整優化供需結構，更是真正意義上的房地產的供給側結構性改革。　　對于城中村拉動房地產銷售的作用，據明源地產研究院測算，假定平均改造周期為2023-2027年共5年，測算范圍為35個城市，包括城區常住人口在500萬以上的21個超大特大城市和300~500萬人口的14個大城市。城中村5年拉動銷售范圍4.2-14.4億平方米；其中2024年的銷售拉動范圍是8307萬平方米-2.9億平方米。
從投資端來看，廣發證券表示，粗略估計全國城中村改造年投資額可能為數千億元量級，“十四五”期間累計規模可能超萬億元。其中，考慮到城改項目前期主要工作為拆遷，對地產行業的施工貢獻將集中于2026年之后。假設2024年加大新保障房體系的開工建設，樂觀情況下預計2024年~2026年新舊保障房及安置房（城中村、棚改等）對整體施工投資的拉動效果分別為1.4、2.7、4.9個百分點。

新一輪保障性住房建設的突出特點，就是拓展了配售型保障性住房的新路子。在商品房開工及銷售規模仍處下行通道的情況下，這一部分住房將對行業形成托底效應，進而實現穩預期。